牛市壹周｜宋城演藝九周暴漲138%！大華農(nóng)奪得周皇冠

澎湃新聞見(jiàn)習(xí)記者呂琦偉

2015-05-08 17:42

來(lái)源：澎湃新聞

從2015年3月9日起，牛市點(diǎn)線面推出“券商早茶”，精選中國(guó)最具市場(chǎng)話語(yǔ)權(quán)券商的策略和薦股，在每天開(kāi)盤前推送。收盤后，牛市點(diǎn)線面統(tǒng)計(jì)券商薦股的日、周、月和半年漲跌幅，以此觀察券商薦股的短、中、長(zhǎng)期表現(xiàn)。

【一周總結(jié)】

在5月4日至5月8日這一周里，券商早茶共推薦了41只個(gè)股。根據(jù)本周統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，從券商薦股日至5月8日收盤，共24只個(gè)股上漲（近59%）。漲幅最大的個(gè)股大華農(nóng)（300186），僅3個(gè)交易日即上漲33.20%。全部薦股中，周漲幅超5%的股票有14只。

漲幅前10名的推薦機(jī)構(gòu)中，有2只來(lái)自申銀萬(wàn)國(guó)，1只自來(lái)招商證券，1只來(lái)自安信證券，中金公司、中信證券、國(guó)金證券、方正證券、西南證券、國(guó)泰君安各推中一只；漲幅排名前五的個(gè)股中，1只由申銀萬(wàn)國(guó)推薦，1只由招商證券推薦，1只由中金公司推薦，1只由安信證券推薦，1只由中信證券推薦。

從推薦股票排名居后的情況來(lái)看，5月4日，申萬(wàn)宏源推薦的象嶼股份，至5月8日跌幅為12.47%，排在本周券商薦股末位。

【本周漲幅排名前五】

大華農(nóng)（300186），5月6日申銀萬(wàn)國(guó)推薦，漲幅達(dá)33.20%

衛(wèi)寧軟件（300253），5月6日招商證券推薦，漲幅達(dá)16.95%

東華軟件（002065），5月7日中金公司推薦，漲幅達(dá)11.29%

雙鷺?biāo)帢I(yè)（002038），5月5日安信證券推薦，漲幅達(dá)10.22%

鼎捷軟件（300378），5月8日中信證券推薦，漲幅達(dá)10.00%

（注：排名按照推薦日至5月8日收盤價(jià)計(jì)算的區(qū)間漲跌幅順序。）

【九周總結(jié)】

3月9日至5月8日九周時(shí)間里，券商早茶共推薦了330只個(gè)股。根據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，從券商薦股日至5月8日收盤，共229只個(gè)股上漲（近7成）。漲幅最大的個(gè)股為宋城演藝（300144），上漲138.43%，中國(guó)南車上漲115.91%，中國(guó)北車上漲107.91%。全部薦股中，漲幅超5%的股票有184只（56%）。

漲幅前10名的推薦機(jī)構(gòu)中，有3只來(lái)自中信證券，2只來(lái)自光大證券，2只來(lái)自瑞銀證券，廣發(fā)證券、招商證券、國(guó)泰君安各推中1只；漲幅排名前五的個(gè)股，2只由光大證券推薦，瑞銀證券、中信證券、招商證券推薦1只。

從推薦股票排名居后的情況來(lái)看，4月14日，齊魯證券推薦的南鋼股份，至5月8日跌幅為17.55%，排在券商薦股末位。

【累計(jì)漲幅排名前五】

宋城演藝（300144），3月18日中信證券推薦，漲幅達(dá)138.48%

中國(guó)南車（601766），3月9日光大證券推薦，漲幅達(dá)115.91%

中國(guó)北車（601299），3月9日光大證券推薦，漲幅達(dá)107.91%

東富龍（300171），4月9日瑞銀證券推薦，漲幅達(dá)92.49%

東富龍（300171），3月26日招商證券推薦，漲幅達(dá)91.19%

（注：排名按照推薦日至5月8日收盤價(jià)計(jì)算。）

【牛鼻子】

環(huán)保股：5月7日，發(fā)改委副主任張勇對(duì)外表示，發(fā)改委正在編制《國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展“十三五”規(guī)劃綱要》，綱要將綜合考慮能源消費(fèi)革命的要求，如煤炭清潔開(kāi)發(fā)利用、能源領(lǐng)域關(guān)鍵技術(shù)創(chuàng)新、主要用能領(lǐng)域能源的消費(fèi)方式變革等。

互聯(lián)網(wǎng)：5月7日，國(guó)務(wù)院公布《關(guān)于大力發(fā)展電子商務(wù)加快培育經(jīng)濟(jì)新動(dòng)力的意見(jiàn)》，鼓勵(lì)符合條件的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)境內(nèi)上市?！兑庖?jiàn)》明確指出，各有關(guān)部門要按照各自職能，加大金融服務(wù)支持；建立健全適應(yīng)電子商務(wù)發(fā)展的多元化、多渠道投融資機(jī)制。

粵津閩自貿(mào)區(qū)：據(jù)中國(guó)政府網(wǎng)5月7日晚公布消息，海關(guān)總署分別擬定五方面的支持措施，服務(wù)廣東、天津、福建自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)的改革發(fā)展。在監(jiān)管制度方面，海關(guān)將復(fù)制推廣上海自貿(mào)區(qū)經(jīng)驗(yàn)，對(duì)新設(shè)自貿(mào)區(qū)內(nèi)符合條件的企業(yè)，實(shí)施工單式核銷和自核單耗試點(diǎn)。實(shí)行“一地注冊(cè)，全國(guó)申報(bào)”制度。

【今日牛報(bào)】民生證券《資金面極度寬松，中國(guó)版QE箭在弦上》（李奇霖）

觀點(diǎn)釋因：資金面寬松為哪般？

4月以來(lái)，盡管不斷受到打新和財(cái)政存款擾動(dòng)，但銀行間流動(dòng)性持續(xù)寬松，資金利率快速下行。"衰退式"寬松是銀行間資金利率下行的核心驅(qū)動(dòng)因素。因?yàn)樵谘胄薪禍?zhǔn)前，銀行間流動(dòng)性就已經(jīng)呈現(xiàn)極端寬松的態(tài)勢(shì)，而當(dāng)前外匯占款波動(dòng)也并不穩(wěn)定，即使反彈，也很難寄希望他的高增長(zhǎng)足以壓低整個(gè)市場(chǎng)利率。預(yù)計(jì)資金面寬松至少會(huì)持續(xù)至二季度末。

市場(chǎng)影響：股債雙牛維持的催化劑

對(duì)債市來(lái)說(shuō)，一方面，資金面寬松是套息空間存在的基礎(chǔ)。另一方面，資金面持續(xù)寬松也有利于吸引配置盤入場(chǎng)。

對(duì)股市來(lái)說(shuō)，資金利率低意味著"無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率下降+整個(gè)居民資產(chǎn)重配"的中長(zhǎng)期邏輯沒(méi)有發(fā)生變化，那就無(wú)懼短期市場(chǎng)調(diào)整。

政策含義：中國(guó)版QE箭在弦上

1、私營(yíng)部門去杠桿高壓在不斷強(qiáng)化政府通過(guò)基建投資加杠桿的必要性，政府主導(dǎo)的穩(wěn)增長(zhǎng)能同時(shí)解決實(shí)體信用需求不足和風(fēng)險(xiǎn)偏好收縮的問(wèn)題。

2、在政府財(cái)政收入下降、赤字率空間受限、土地財(cái)政貢獻(xiàn)減弱、城投失去了地方政府債務(wù)職能，經(jīng)濟(jì)下行高壓不減的背景下，基建投資的資金缺口亟需補(bǔ)充。在此背景下，基建投資的資金缺口還看央行。PSL/再貸款范圍和規(guī)模擴(kuò)大，中國(guó)版QE箭在弦上。

3、貨幣寬松政策出臺(tái)前債市無(wú)憂，策略上加杠桿、加久期可以維持。而寬松措施出臺(tái)后則需兌現(xiàn)獲利盤，觀察"寬信用"的效果。

【最推薦】

鼎捷軟件（300378，中信證券推薦）

國(guó)星光電（002449，西南證券推薦）

航天信息（600271，申銀萬(wàn)國(guó)推薦）

納川股份（300198，興業(yè)證券推薦）

重慶水務(wù)（601158，國(guó)泰君安推薦）

麗珠集團(tuán)（000513，中金公司推薦）

北信源（300352，國(guó)金證券推薦）

湘潭電化（002125，方正證券推薦）